期權的內在價值及作用是什么，怎么算期權內在價值

　　期權的內在價值及作用是什么?怎么解釋?很多投資者還并不清楚，本文簡單介紹了一下，怎么計算，作用等內容，希望對大家有幫助。

　　期權內在價值，英文名稱Intrinsic Value，行使期權的時候，多方可以獲得收益現(xiàn)值。

　　期權合約價值中，包含內在價值以及時間價值。

　　內在價值，反映了標的資產價格與期權行權價格之間的關系，立即行權之后獲得的收益。所獲得的毛利率，也稱之為內涵價值，不需要扣除期權費利潤。

　　時間價值，期權價格與內在價值差額的剩余，也稱之為外涵價值，標的物價格的變動，會有收益的增加額。

　　實值期權內在價值在零以上，虛值期權內在價值是零。

　　怎么算期權內在價值?

　　看漲期權內在價值計算：

　　執(zhí)行價格<股票市價

　　股票市價-執(zhí)行價格=看漲期權的內在價值

　　執(zhí)行價格>股票市價

　　看漲期權的內在價值=0

　　看跌期權內在價值計算：

　　執(zhí)行價格<股票市價

　　看跌期權的內在價值=0

　　執(zhí)行價格>股票市價

　　執(zhí)行價格-股票市價=看跌期權的內在價值

　　例如：

　　滬深300指數(shù)4100點，滬深300股指看漲期權合約，行權價格為4000點，實值期權，內在價值為4100點-4000點=100點。

　　如果看漲期權合約，價格為220點，時間價值為220點-100點=120點。

　　滬深300股指看漲期權合約，行權價格為4300點，虛值期權，內在價值=0，看漲期權合約，價格30點，時間價值=30點。

　　滬深300股指看漲期權合約，行權價格為4100點，平值期權，內在價值=0，看漲期權合約，價格60點，時間價值=60點。

　　內在價值和期權價值有什么區(qū)別?

　　1.概念區(qū)別

　　期權內在價值，行使期權的時候多方獲得的收益現(xiàn)值，期權價值是可轉換債券價值會比換磚價值以及純粹債券價值高。

　　2.公式區(qū)別

　　期權價值：時間價值+內含價值;

　　內在價值：時間價值+內在價值。

　　3.內涵價值區(qū)別

　　期權內涵價值：期權敲定價格與現(xiàn)行期貨價格的關系部分價值，在期權價格中。

　　期權內在價值：假定是一種美式期權，期權立即履約的價值。

　　期權的內在價值相關內容就介紹到這，僅供參考，實值期權和虛值期權,期權投資還是需要有必要了解。