詳細解讀MACD零軸上頂背離的應(yīng)用

　　MACD是金融投資市場技術(shù)分析派穩(wěn)健投資者常用的指標之一，并且贏家財富網(wǎng)關(guān)于此MACD指標使用方法、實戰(zhàn)說明等都有過詳細的概述，本文從細節(jié)MACD構(gòu)成子項DIFF、DEA和MACD著手講解。

　　1. DIFF就是EMA12與EMA26之間的距離。只要EMA12在EMA26之上，DIFF就大于0，表明多頭排列。反之，DIFF<0則表示EMA12在EMA26下方，空頭趨勢。

　　2. DEA是DIFF的9日移動平均線。DIFF與DEA的關(guān)系表明股價的EMA12與EMA26這兩根均線之間的距離較近9日的平均值有了哪些變化——DIFF>0且DIFF大于DEA表示股價上漲的強度在增強，DIFF>0且DIFF小于DEA則表示股價上漲的強度在減弱;DIFF<0且DIFF大于DEA表示股價下跌的強度在減弱，DIFF<0且DIFF小于DEA則表示股價下跌在加速。

　　3. MACD=(DIFF-DEA)*2，這說明MACD(柱線)是為了更清晰地表示DIFF與它的均線DEA之間的關(guān)系而設(shè)計的(公式中的*2是為了放大顯示效果)。MACD紅柱表示DIFF強度轉(zhuǎn)強，MACD綠柱表示DIFF強度轉(zhuǎn)弱。需要注意的是，多頭趨勢可以有綠柱(強度減弱)，并不表示多頭趨勢即將改變;空頭趨勢可以有紅柱(強度增強)，并不表示空頭趨勢即將結(jié)束——這兩點有許多誤讀，請務(wù)必搞清楚。

　　4. 上述三個指標聯(lián)合起來只講了一件事：EMA12與EMA26之間的關(guān)系——是多頭排列(DIFF>0)還是空頭排列(DIFF<0)。以及不論是多頭還是空頭狀態(tài)下，當(dāng)前的趨勢與過去9天均值之間的強弱程度。

　　5. 總結(jié)：MACD是的滯后的趨勢強度指標，而不是一個具有前瞻性的先行指標。以下用圖文方式展展示，我把均線改為只有EMA12和EMA26兩根均線(如下圖)。至于為什么MACD的發(fā)明者要用12和26這兩個數(shù)字，不得而知。由于這個指標實在是用的人太多、適用面太廣，樣本越大則越是有效，所以我在日常交易實踐中習(xí)慣于使用默認參數(shù)。

　　下圖中，從指標上看，MACD確實發(fā)生了頂背離，但EMA12與EMA26并未發(fā)生死叉，則說明DIFF依然在0軸上方運行(圖中圓圈處)，依然保持多頭趨勢。因此，看見這個頂背離就下車的人并沒有理解MACD的精髓。需要注意的是，所謂的頂背離可以多次背離，而趨勢依然震蕩向上。這樣的例子太多太典型，我就不貼圖了，讀者自己去找。

　　

　　這里有一個竅門：當(dāng)股價大幅上漲，DIFF>0且偏離0軸足夠大(參考歷史行情)，此時發(fā)生第一次MACD頂背離，通常是由于股價大幅偏離EMA12均線之后的回歸。這里指的回歸表現(xiàn)為DIFF逐漸靠近0軸。此時須重點關(guān)注EMA12與EMA26這兩根均線是否相交，如果在0軸上方再次出現(xiàn)DIFF靠近DEA且金叉的情況，則說明調(diào)整到位，這個位置往往會引發(fā)一次大規(guī)模的爆發(fā)行情，新高可待。新高之后則有可能再次背離，或再來一次循環(huán)，直到DIFF<0，GAME OVER……總之，MACD背離的出現(xiàn)意味著之前兇猛的上漲趨勢即將發(fā)生斜率修正，斜率修正并不會改變趨勢運行的方向，只有當(dāng)DIFF<0才說明趨勢實質(zhì)性結(jié)束。

　　細心的讀者可能已經(jīng)發(fā)現(xiàn)，EMA12和EMA26這兩根均線構(gòu)成的交易系統(tǒng)在大牛市是非常有效的，即DIFF>0買入，DIFF<0賣出。是的，事實上，EMA均線與MA均線相配合做中短線趨勢交易勝算極高。

　　以上就是MACD零軸上頂背離的講解，相信大家對此已經(jīng)非常的了解了，如若您想要學(xué)習(xí)波段選股方面的知識可點擊進入，最后預(yù)祝大家在今天的交易日中能夠獲得更多的財富。